Hướng Dẫn Chi Tiết Sử Dụng Bollinger Bands Trong Chứng Khoán

Thực tế, phần lớn thời gian thị trường chứng khoán vận động trong trạng thái đi ngang (sideway) thay vì có xu hướng tăng hoặc giảm rõ ràng. Đây cũng là giai đoạn khiến nhiều nhà đầu tư gặp khó khăn trong việc xác định điểm mua và điểm bán.
Khi thị trường đi ngang, giá cổ phiếu thường xuyên cắt lên và cắt xuống các đường trung bình động, khiến tín hiệu xu hướng trở nên thiếu rõ ràng. Bollinger Bands được phát triển nhằm hỗ trợ nhà đầu tư giải quyết vấn đề này.

Bollinger Bands Là Gì?

Bollinger Bands là một chỉ báo kỹ thuật được xây dựng dựa trên sự kết hợp giữa:

• Đường trung bình động MA (Moving Average).
• Độ lệch chuẩn (Standard Deviation).

Mục tiêu của Bollinger Bands là giúp nhà đầu tư đánh giá mức độ biến động của giá và xác định các vùng hỗ trợ, kháng cự trong ngắn hạn.

Cấu Tạo Của Bollinger Bands

Bollinger Bands gồm ba thành phần chính:

• Đường giữa: là đường trung bình động 20 phiên.
• Dải trên: bằng đường trung bình cộng thêm 2 lần độ lệch chuẩn của 20 phiên.
• Dải dưới: bằng đường trung bình trừ đi 2 lần độ lệch chuẩn của 20 phiên.

Mặc dù công thức tính toán khá phức tạp, nhưng cách sử dụng Bollinger Bands trong thực tế lại tương đối đơn giản.

Ví Dụ Thực Tế Trên Cổ Phiếu HPG

Đầu tiên, nhà đầu tư cần thêm chỉ báo Bollinger Bands vào đồ thị giá.

Quan sát cổ phiếu HPG trong giai đoạn từ tháng 02 đến tháng 06 năm 2023 cho thấy:

• Giá cổ phiếu chủ yếu vận động bên trong dải Bollinger Bands.
• Mỗi lần giá chạm dải trên thường quay đầu giảm.
• Mỗi lần giá chạm dải dưới thường xuất hiện nhịp tăng trở lại.

Xu hướng tăng chỉ thực sự rõ ràng khi xuất hiện phiên breakout vào ngày 07/06 đi kèm khối lượng giao dịch lớn.

Tín hiệu mua xuất hiện tại phiên breakout này hoặc tại nhịp kiểm định lại (retest) sau đó. Sau tín hiệu này, giá cổ phiếu HPG đã tăng gần 30%.

Ngoài ra, tại các phiên ngày 22/08 và 04/10, giá cổ phiếu trong phiên từng vượt ra ngoài dải Bollinger Bands nhưng sau đó rút chân và đóng cửa trở lại bên trong dải.

Tuy nhiên, đây không được xem là tín hiệu mua đảo chiều. Trong điều kiện giao dịch của thị trường chứng khoán Việt Nam theo chu kỳ T+2.5, việc giao dịch theo các tín hiệu này vẫn tiềm ẩn nhiều khó khăn trong việc tạo ra lợi nhuận ngắn hạn.

Những Lưu Ý Khi Sử Dụng Bollinger Bands

Giống như bất kỳ chỉ báo kỹ thuật nào khác, Bollinger Bands không thể đảm bảo độ chính xác tuyệt đối.
Nhà đầu tư không nên sử dụng Bollinger Bands một cách riêng lẻ mà cần kết hợp với các công cụ phân tích khác để nâng cao độ tin cậy của tín hiệu giao dịch.

Một số chỉ báo thường được sử dụng kết hợp gồm:

• RSI
• MACD

Việc kết hợp nhiều công cụ phân tích sẽ giúp xác định xu hướng rõ ràng hơn và giảm thiểu rủi ro trong quá trình đầu tư.

Kết Luận

Bollinger Bands là một chỉ báo kỹ thuật hữu ích trong việc xác định giai đoạn tích lũy, vùng hỗ trợ - kháng cự cũng như trạng thái mua quá mức và bán quá mức của cổ phiếu.

Tuy nhiên, để sử dụng hiệu quả công cụ này, nhà đầu tư cần kết hợp với các chỉ báo khác và thường xuyên thực hành trên đồ thị thực tế để nâng cao kinh nghiệm giao dịch.

Follow kênh để cùng học và thực hành đầu tư chứng khoán. Cảm ơn bạn đã theo dõi và hẹn gặp lại trong bài viết tiếp theo.