Đọc thêm
Quỹ mở là gì? Hướng dẫn đầu tư quỹ mở chi tiết từ A-Z
Bài viết được tạo bởi HVS Tài Chính SốBạn muốn đầu tư tài chính nhưng không có thời gian theo dõi thị trường hàng ngày? Tìm hiểu ngay quỹ mở là gì, cơ chế hoạt động, ưu nhược điểm và cách đầu tư quỹ mở trực tuyến hiệu quả nhất.
Quỹ mở là gì?
Quỹ mở là quỹ đại chúng đầu tư tập thể mà trong đó chứng chỉ quỹ được công ty quản lý quỹ liên tục phát hành và mua lại trực tiếp từ nhà đầu tư theo giá trị tài sản ròng (NAV).
Sản phẩm tài chính này hoạt động dựa trên cơ chế gom nguồn tiền nhàn rỗi của hàng nghìn nhà đầu tư nhỏ lẻ khác nhau nhằm tạo ra một quỹ lớn. Ban điều hành quỹ, là các chuyên gia phân tích dày dạn kinh nghiệm từ các công ty quản lý uy tín như Dragon Capital hay SSIAM, sẽ phân bổ dòng vốn khổng lồ này vào một danh mục gồm nhiều mã cổ phiếu hoặc trái phiếu.
Điều này mang lại cơ hội đa dạng hóa danh mục đầu tư rất tốt cho các cá nhân. Thay vì phải mua lẻ tẻ từng mã trên sàn giao dịch với chi phí lớn và rủi ro cao, bạn nắm giữ một phần của chiếc giỏ tài sản khổng lồ. Mỗi phần vốn góp đó được chia nhỏ tương ứng thành các chứng chỉ quỹ. Bạn có quyền yêu cầu công ty quản lý mua lại các chứng chỉ quỹ này bất kỳ lúc nào để chuyển hóa thành tiền mặt.
>> Xem thêm: ETF là gì?
Đặc điểm và cơ chế hoạt động của quỹ mở tại Việt Nam
Đặc điểm vận hành của quỹ mở tại Việt Nam bao gồm thời gian hoạt động vô hạn cùng số lượng chứng chỉ quỹ phát hành liên tục, giao dịch trực tiếp không thông qua sàn chứng khoán và định giá giao dịch chốt theo giá trị tài sản ròng NAV cuối ngày.
Để hiểu rõ cơ chế vận hành này, bạn cần nắm vững ba quy tắc cốt lõi dưới đây:
- Khởi tạo và phát hành vô hạn: Quỹ mở không quy định thời hạn chấm dứt hoạt động cũng như không hạn chế số lượng chứng chỉ quỹ lưu hành. Bất cứ khi nào bạn nộp thêm tiền mua, quỹ sẽ phát hành thêm chứng chỉ quỹ tương ứng. Bất cứ khi nào bạn rút vốn bán lại, quỹ sẽ hủy số lượng chứng chỉ quỹ tương ứng và chuyển tiền về tài khoản ngân hàng của bạn.
- Kênh giao dịch khép kín trực tiếp: Khác với cổ phiếu thông thường khớp lệnh liên tục trên sàn HOSE, giao dịch chứng chỉ quỹ mở diễn ra trực tiếp giữa bạn và công ty quản lý quỹ thông qua ứng dụng số của họ hoặc các đại lý phân phối được ủy quyền.
- Nguyên tắc định giá cuối ngày: Giá mua bán chứng chỉ quỹ mở được xác định bằng giá trị tài sản ròng trên một chứng chỉ quỹ (NAV/CCQ) chốt tại phiên giao dịch cuối ngày. Mọi lệnh đặt mua hoặc bán trong ngày đều chờ đến cuối ngày mới xác định được mức giá khớp lệnh chính thức.
Cơ chế giao dịch này triệt tiêu hoàn toàn rủi ro đầu cơ lướt sóng trong phiên. Nhà đầu tư quỹ mở hướng tới mục tiêu tích lũy tài sản trung và dài hạn, bám sát sự tăng trưởng ổn định của nền kinh tế thay vì các biến động ngắn hạn.
Ưu điểm và nhược điểm khi đầu tư quỹ mở
Ưu điểm lớn nhất của quỹ mở là đa dạng hóa danh mục ngay từ số vốn cực nhỏ từ 100.000 đồng dưới sự quản lý chuyên nghiệp của chuyên gia, song nhược điểm là chi phí quản lý thường niên cao và bạn hoàn toàn không có quyền tự quyết định cơ cấu cổ phiếu đầu tư.
Nhà đầu tư thông minh luôn cân nhắc kỹ lưỡng mối tương quan giữa lợi ích và chi phí cơ hội trước khi tham gia giải ngân:
- Các ưu điểm vượt trội: Bạn bắt đầu mua chứng chỉ quỹ mở với số vốn tối thiểu rất thấp. Chuyên gia tài chính tại quỹ tiến hành phân bổ số tiền của bạn vào hàng chục cổ phiếu chất lượng cao hàng đầu sàn HOSE như VCB hay FPT. Điều này bảo vệ danh mục của bạn khỏi nguy cơ thua lỗ nặng khi một mã cổ phiếu riêng lẻ gặp sự cố. Tính thanh khoản cao cũng là điểm mạnh khi quỹ bắt buộc phải mua lại chứng chỉ quỹ của bạn theo luật định.
- Các nhược điểm hạn chế: Bạn phải chi trả phí quản lý thường niên từ 1.0% đến 2.0% mỗi năm để duy trì hoạt động của đội ngũ chuyên gia chọn lọc cổ phiếu. Ngoài ra, bạn có thể phải trả thêm phí mua (từ 0% đến 1%) và phí bán (từ 1% đến 3% nếu rút vốn trước hạn 1 năm). Phân bổ tài sản hoàn toàn do ban điều hành quỹ tự quyết định, bạn không thể can thiệp mua bán từng mã cổ phiếu theo ý thích cá nhân.
Quản trị chi phí vận hành đóng vai trò sống còn trong hành trình tích lũy tài sản dài hạn. Bạn cần chuẩn bị sẵn mục tiêu tài chính cụ thể trước khi quyết định ủy thác dòng tiền nhàn rỗi cho các chuyên gia quản lý quỹ.
Quy trình các bước mua chứng chỉ quỹ mở trực tuyến
Quy trình mua chứng chỉ quỹ mở trực tuyến bao gồm bốn bước bắt buộc: chọn lựa loại hình quỹ phù hợp khẩu vị rủi ro, đăng ký tài khoản trực tuyến eKYC, nộp tiền đặt lệnh mua SIP hoặc một lần, và định kỳ theo dõi biến động NAV trên ứng dụng.
Để tiến hành đầu tư thực tế một cách thuận lợi, bạn thực hiện theo hướng dẫn chi tiết dưới đây:
- Lựa chọn loại hình quỹ mở phù hợp: Tùy thuộc vào khẩu vị rủi ro và mục tiêu tài chính cá nhân, bạn chọn dòng quỹ phù hợp. Nếu bạn muốn an toàn tối đa với mức sinh lời ổn định từ 6%-8%/năm, quỹ mở trái phiếu là lựa chọn tối ưu. Nếu bạn kỳ vọng mức lợi nhuận vượt trội từ 12%-15%/năm và sẵn sàng chấp nhận các đợt rung lắc ngắn hạn của thị trường, hãy ưu tiên chọn quỹ mở cổ phiếu. Nếu bạn phân vân giữa hai thái cực này, quỹ cân bằng (phân bổ 50/50 cả cổ phiếu và trái phiếu) là phương án hợp lý nhất.
- Mở tài khoản giao dịch trực tuyến qua eKYC: Bạn tải ứng dụng của công ty quản lý quỹ hoặc đại lý phân phối chính thức. Tiến hành xác thực danh tính trực tuyến bằng ảnh chụp căn cước công dân và nhận diện khuôn mặt eKYC nhanh chóng chỉ trong vài phút.
- Chuyển khoản tiền mặt và đặt lệnh mua: Bạn nhập thông tin số tiền muốn đầu tư và chọn phương thức mua phù hợp. Nếu bạn chọn tích lũy định kỳ đều đặn hằng tháng từ nguồn lương nhàn rỗi, hãy thiết lập lệnh định kỳ SIP tự động. SIP giúp bạn trung bình hóa chi phí mua chứng chỉ quỹ hiệu quả mà không cần canh bảng điện. Nếu có khoản tiền lớn nhàn rỗi nhàn hạ, bạn chọn đặt lệnh mua một lần thông thường.
- Theo dõi biến động NAV định kỳ: Sau khi giao dịch khớp lệnh thành công vào cuối ngày, số lượng chứng chỉ quỹ tương ứng sẽ hiển thị trên ứng dụng. Bạn định kỳ theo dõi biến động giá trị tài sản ròng NAV/CCQ thông qua báo cáo được công ty quỹ gửi trực tiếp hằng tuần hoặc hằng tháng.
>> Xem thêm:
Tích lũy tài sản an toàn cùng giải pháp số HVS
Quyết định phân bổ tỷ trọng dòng vốn vào quỹ cổ phiếu hay trái phiếu đòi hỏi khả năng bóc tách số liệu chuyên sâu về chu kỳ vĩ mô kinh tế. HVS Tài chính số mang đến chương trình HVS Thực tập số - giải pháp chuyên sâu giúp bạn xây dựng bộ kỹ năng quản trị rủi ro danh mục và tự thiết lập kế hoạch phân bổ dòng vốn thông minh.
Bên cạnh đó, bạn có thể dễ dàng sử dụng hệ thống giao dịch giả lập HVS Demo để thực hành mua bán chứng chỉ quỹ ảo không rủi ro nhằm làm quen với tốc độ khớp lệnh và biến động NAV thực tế. Cuối cùng, HVS Forum cung cấp không gian kết nối chất lượng giúp bạn giao lưu và học hỏi các bài học thực chiến từ cộng đồng nhà đầu tư đi trước. Hãy bắt đầu quá trình đầu tư thông minh cùng HVS ngay hôm nay!
